МТС

MOEX: MTSS
  • 319.6
    Текущая цена
  • Оценка IH
  • Потенциал роста
  • Рекомендация

МТС (MTSS) – крупнейший игрок на рынке телекомов. Бизнес компании стабилен, так как услуги предоставляются на рынках с высоким проникновением (ТВ, интернет, мобильные услуги). МТС идет по пути цифровой трансформации бизнеса (доля технологичных услуг уже занимает 20% от выручки),...подробнее

МТС (MTSS) – крупнейший игрок на рынке телекомов. Бизнес компании стабилен, так как услуги предоставляются на рынках с высоким проникновением (ТВ, интернет, мобильные услуги). МТС идет по пути цифровой трансформации бизнеса (доля технологичных услуг уже занимает 20% от выручки), но в настоящий момент рост финансовых показателей во многом обеспечен присоединением МТС Банка. Фактор инвестиционной привлекательности – самая высокая див. доходность в секторе (11%). Потенциальный апсайд – продажа украинской “дочки”, погашение квазиказначейских акций. В феврале этого года МТС нарастила долю в МТС Банке до 95%, купив у АФК Системы 39,5% за 11,4 млрд руб. В результате увеличения доли, а также выплаты штрафа в 55 млрд руб. по делу о расследовании, касающемся бывшей дочерней компании в Узбекистане, долговая нагрузка компании выросла до 1,4x Net Debt/EBITDA. Компания продолжает придерживаться 3D стратегии (данные, диджитализация, дивиденды). Исходя из новой редакции дивидендной политики, компания будет выплачивать не менее 28 руб. на акцию, что обеспечивает 11% див доходности к текущей цене, что является одним из самых высоких показателей среди телекоммуникационных компаний.
Аналитик по компании
Светлана Дубровина
Публикации
Аналитик по компании
Светлана Дубровина